Différence entre l'analyse fondamentale et technique

Analyse fondamentale étudie tous ces facteurs qui ont un impact sur le cours de l'action de l'entreprise à l'avenir, comme les états financiers, le processus de gestion, l'industrie, etc. Il analyse la valeur intrinsèque de l'entreprise pour identifier si le stock est sous-évalué ou trop cher. D'autre part, analyse technique Utilise des graphiques, des modèles et des tendances passés pour prévoir les mouvements de prix de l'entité dans le temps à venir.

Les cours des actions changent chaque minute, et chaque investisseur souhaite donc connaître les tendances des prix futurs des actions d'une entreprise, afin de prendre des décisions d'investissement rationnellement. À cette fin, une analyse fondamentale et une analyse technique sont utilisées pour rechercher et prévoir la tendance des prix de l'action à l'avenir.

Contenu: analyse technique fondamentale vs

1. Tableau de comparaison
2. Définition
3. Différences clés
4. Conclusion

Tableau de comparaison

Définition de l'analyse fondamentale

L'analyse fondamentale fait référence à l'examen détaillé des facteurs fondamentaux qui influencent l'intérêt de l'économie, de l'industrie et de l'entreprise. Il est censé évaluer la valeur intrinsèque réelle d'une part, en mesurant les facteurs économiques, financiers et autres (qualitatifs et quantitatifs) pour identifier les opportunités où la valeur de la part varie de son prix de marché actuel.

L'analyse fondamentale évalue tous les facteurs qui ont la capacité d'influencer la valeur de la sécurité (y compris les facteurs macroéconomiques et les facteurs spécifiques à l'organisation), appelés fondamentaux, qui ne sont que les états financiers, la gestion, la concurrence, le concept commercial, etc. Il vise à analyser l'économie dans son ensemble, l'industrie à laquelle il appartient, l'environnement commercial et l'entreprise elle-même. Il repose sur l'hypothèse qu'il existe une sorte de retard dans l'influence des cours des actions par ces principes fondamentaux. Ainsi, à court terme, les prix des actions ne correspondent pas à sa valeur, mais à long terme, il s'ajuste. Il s'agit d'une analyse triphasée de:

• L'économie: Pour analyser l'état économique général et l'état du pays. Il est analysé par des indicateurs économiques.
• L'industrie: Pour déterminer les perspectives de diverses classification de l'industrie, à l'aide d'une analyse concurrentielle des industries et de l'analyse du cycle de vie de l'industrie.
• L'entreprise: Pour vérifier les caractéristiques financières et non financières de l'entreprise pour savoir s'il faut acheter, vendre ou détenir les actions de la société. À cette fin, les ventes, la rentabilité, le BPA, sont analysées avec la gestion, l'image de l'entreprise et la qualité des produits.

Définition de l'analyse technique

L'analyse technique est utilisée pour prévoir le prix d'une action, qui indique que le prix d'une part de l'entreprise est basé sur l'interaction des forces de la demande et de l'offre, opérant sur le marché. Il est utilisé pour prévoir le prix du marché futur de l'action, selon les statistiques de performance passées de la part. À cette fin, tout d'abord, les variations du prix de l'action sont déterminées pour savoir comment le prix changera à l'avenir.

Le prix auquel l'acheteur et le vendeur de la part décide de régler l'accord, est une telle valeur qui combine, pèse et exprime tous les facteurs et est la seule valeur qui compte. En d'autres termes, l'analyse technique vous donne une vision claire et complète de la raison des variations des prix d'une sécurité. Il est basé sur la prémisse que le prix de la part évolue dans les tendances, je.e. vers le haut ou vers le bas, compter sur l'attitude, la psychologie et l'émotion des commerçants.

Outils utilisés pour l'analyse technique

• Des prix: La variation du prix des titres est représentée dans le changement de l'attitude de l'investisseur et de la demande et de l'offre de titres.
• Temps: Le degré de mouvement des prix est fonction du temps, je.e. Le temps pris dans l'inversion de la tendance déterminera la variation de prix.
• Volume: L'ampleur des changements de prix peut être observée dans le volume de transaction qui caractérise le changement. Supposons qu'il y ait un changement dans le prix des actions, mais qu'il y a un petit changement dans le volume des transactions, alors on peut dire que le changement n'est pas très puissant.
• Largeur: La qualité du changement de prix est évaluée en déterminant si le changement de tendance est dispersé dans de nombreuses industries ou si elle est spécifique à quelques titres uniquement. Il reflète dans quelle mesure les variations du prix des titres ont eu lieu sur le marché conformément à la tendance globale.

Différences clés entre l'analyse fondamentale et technique

La différence entre l'analyse fondamentale et technique peut être clairement établie pour les motifs suivants:

1. L'analyse fondamentale est une méthode d'examen de la sécurité afin d'identifier sa valeur intrinsèque pour les opportunités d'investissement à long terme. Sans contre, l'analyse technique est une méthode d'évaluation et de prévision du prix d'une garantie à l'avenir, sur la base du mouvement des prix et du volume de transaction. Il identifie ce qu'un stock fera à l'avenir.
2. Dans une analyse fondamentale, des périodes plus longues sont utilisées pour analyser les actions par rapport à l'analyse technique. Par conséquent, l'analyse fondamentale est utilisée par les investisseurs qui souhaitent investir dans des actions dont la valeur augmentera en plusieurs années. Au contraire, une analyse technique est utilisée lorsque le commerce est à court terme uniquement.
3. Le décalage horaire entre les deux analyses n'est pas seulement vécu dans leur approche, mais aussi dans leur objectif, dans lequel l'analyse technique est préoccupée par la négociation, l'analyse fondamentale parle de l'investissement. Comme la plupart des investisseurs utilisent une analyse fondamentale pour acheter ou détenir des actions de la société, tandis que les traders s'appuient sur l'analyse technique, pour réaliser des bénéfices à court terme.
4. Alors que l'analyse fondamentale vise à déterminer la véritable valeur intrinsèque du stock, l'analyse technique est utilisée pour identifier le bon moment pour entrer ou sortir du marché.
5. Dans l'analyse fondamentale, la prise de décision est basée sur les informations disponibles et les statistiques évaluées. Au contraire, dans l'analyse technique, la prise de décision est basée sur les tendances du marché et le cours de l'action.
6. Dans l'analyse fondamentale, les données passées et présentes sont prises en compte, tandis que, dans l'analyse technique, seules les données passées sont prises en compte.
7. L'analyse fondamentale est basée sur les états financiers, tandis que l'analyse technique est basée sur des graphiques avec des mouvements de prix.
8. En analyse fondamentale, la valeur intrinsèque de l'action peut être vérifiée en analysant un compte de résultat, un bilan, un état de trésorerie, une marge bénéficiaire, un rendement des capitaux propres, un ratio de prix / bénéfice, etc. Cependant, les analystes techniques s'appuient sur les modèles de graphique (tels que le modèle de continuation et les modèles inversés), les actions des prix, l'indicateur technique, la résistance et le soutien, pour analyser les tendances des prix futurs. Ici, la résistance est le point où l'investisseur est d'avis que le prix n'augmentera pas encore et est prêt à vendre, et le soutien est un point où l'investisseur est d'avis que le prix ne tombera pas plus loin et est prêt à acheter.
9. Dans une analyse fondamentale, le prix futur de la sécurité est décidé sur le passé et la performance actuelle et la rentabilité de l'entreprise. Par opposition, dans l'analyse technique, les prix futurs sont sur la base des graphiques et des indicateurs.
10. L'analyse fondamentale est effectuée par Trader à long terme, tandis que l'analyse technique est effectuée par Swing Trader et Term Trader à court terme.

Conclusion

En analyse fondamentale, l'action est achetée par l'investisseur lorsque le prix du marché de l'action est inférieur à la valeur intrinsèque de l'action. Contre, dans l'analyse technique, le stock est acheté par les commerçants, lorsqu'ils s'attendent à ce qu'il puisse être vendu à un prix relativement plus élevé.